ಮ್ಯೂಚುವಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳಲ್ಲಿ

ಸಂಯುಕ್ತ ವಾರ್ಷಿಕ ಬೆಳವಣಿಗೆ ದರ (CAGR)

ಜನರು ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲು ಇಷ್ಟಪಡುವ ಪ್ರಮುಖ ಕಾರಣಗಳಲ್ಲಿ ಒಂದು ಸಂಯುಕ್ತ ಅಂಶದ ಶಕ್ತಿ, ಇದನ್ನು ಆರ್ಥಿಕ ಪರಿಭಾಷೆಯಲ್ಲಿ ವಿಶ್ವದ ಎಂಟನೇ ಅದ್ಭುತವೆಂದು ಪರಿಗಣಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ. ಸಂಯುಕ್ತದ ಶಕ್ತಿಯು ನಿಮ್ಮ ಹಣವನ್ನು ಗಮನಾರ್ಹವಾಗಿ ಬೆಳೆಸಲು ಸಹಾಯ ಮಾಡುತ್ತದೆ. ಸ್ಥಿರ ಆದಾಯದ ಹೂಡಿಕೆ ಸಾಧನಗಳಿಗೆ ಸಂಯುಕ್ತ ಪರಿಣಾಮವನ್ನು ಲೆಕ್ಕಾಚಾರ ಮಾಡುವುದು ಸುಲಭವಾಗಿದ್ದರೂ, ಮೌಲ್ಯವು ನಿರಂತರವಾಗಿ ಏರಿಳಿತಗೊಳ್ಳುವ ಮ್ಯೂಚುವಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳಿಗೆ ಸಂಯುಕ್ತ ಪರಿಣಾಮವನ್ನು ಲೆಕ್ಕಾಚಾರ ಮಾಡುವುದು ಸುಲಭವಲ್ಲದಿರಬಹುದು. ಸಂಯುಕ್ತ ವಾರ್ಷಿಕ ಬೆಳವಣಿಗೆಯ ದರ (CAGR) ಚಿತ್ರಕ್ಕೆ ಬರುವುದು ಇಲ್ಲಿಯೇ. ನೀವು ಮ್ಯೂಚುವಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲು ಹೊರಟಿದ್ದರೆ, ನೀವು CAGR ಮತ್ತು ಅದು ಹೇಗೆ ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಹಿಸುತ್ತದೆ ಎಂಬುದರ ಬಗ್ಗೆ ತಿಳಿದಿರಬೇಕು.

ಸಿಎಜಿಆರ್ ಎಂದರೇನು?

nu ಮ್ಯೂಚುವಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳಿಂದ ಬರುವ ಆದಾಯವು ಮಾರುಕಟ್ಟೆಗೆ ಸಂಬಂಧಿಸಿರುವುದರಿಂದ, CAGR ಅದನ್ನು ಲೆಕ್ಕಾಚಾರ ಮಾಡಲು ಅತ್ಯಂತ ಪರಿಣಾಮಕಾರಿ ಮಾರ್ಗಗಳಲ್ಲಿ ಒಂದಾಗಿದೆ. ವರ್ಷಗಳಲ್ಲಿ ನಿಧಿಯು ಹೇಗೆ ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಹಿಸುತ್ತದೆ ಎಂಬುದರ ಕುರಿತು ಅತ್ಯುತ್ತಮ ಒಳನೋಟಗಳನ್ನು ಪಡೆಯಲು ನೀವು ವಿವಿಧ ಯೋಜನೆಗಳ CAGR ಅನ್ನು ಹೋಲಿಸಬಹುದು. CAGR ಆಧರಿಸಿ, ನಿಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆ ಉದ್ದೇಶವನ್ನು ಪೂರೈಸುವ ಅತ್ಯುತ್ತಮ ಯೋಜನೆಯನ್ನು ನೀವು ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಬಹುದು. CAGR ಹೂಡಿಕೆಗೆ ಸಂಬಂಧಿಸಿದ ಅಪಾಯವನ್ನು ಗಣನೆಗೆ ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳುವುದಿಲ್ಲ. ಇದಲ್ಲದೆ, ನೀವು ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ಸಮಯದ ಹಾರಿಜಾನ್ ನಿಮ್ಮ ಆದಾಯದಲ್ಲಿ ಪ್ರಮುಖ ಪಾತ್ರ ವಹಿಸುತ್ತದೆ.

ಉದಾಹರಣೆಗೆ, ನೀವು ಮ್ಯೂಚುವಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳಲ್ಲಿ ರೂ. 1 ಲಕ್ಷ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಿದ್ದರೆ, ನೀವು ಹೂಡಿಕೆಗೆ 5 ವರ್ಷಗಳ ಕಾಲಾವಕಾಶ ನೀಡಿದ್ದೀರಿ, ನಂತರ ಹೂಡಿಕೆ ರೂ. 150000 ಕ್ಕೆ ಬೆಳೆಯುತ್ತದೆ, ಅಂದರೆ ನಿಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆ ರೂ. 50000 ರಷ್ಟು ಬೆಳೆದಿದೆ ಎಂದರ್ಥ. ವರ್ಷಕ್ಕೆ ಸಿಎಜಿಆರ್ ಅನ್ನು ಈ ಕೆಳಗಿನಂತೆ ಲೆಕ್ಕಹಾಕಬಹುದು

ಸಿಎಜಿಆರ್ = (ಆದಾಯ/ಹೂಡಿಕೆ) ^ (1/ಟಿ) – 1

ಮೇಲಿನ ಸೂತ್ರವನ್ನು ಬಳಸಿಕೊಂಡು ನಾವು ಲೆಕ್ಕ ಹಾಕಿದರೆ, ನಮಗೆ ಈ ಕೆಳಗಿನ ಫಲಿತಾಂಶಗಳು ಸಿಗುತ್ತವೆ,

ಸಿಎಜಿಆರ್ = (1,50,000-1,00,000) ^ (1/5) – 1 = 8.71%

ನೀವು CAGR ಅನ್ನು ಹೇಗೆ ಬಳಸಬಹುದು?

ಒಂದು ನಿರ್ದಿಷ್ಟ ಅವಧಿಯಲ್ಲಿ ಮ್ಯೂಚುವಲ್ ಫಂಡ್ ಉತ್ಪಾದಿಸುವ ಸರಾಸರಿ ಆದಾಯವನ್ನು ಲೆಕ್ಕಾಚಾರ ಮಾಡಲು CAGR ಅತ್ಯಂತ ಪರಿಣಾಮಕಾರಿ ಮಾರ್ಗಗಳಲ್ಲಿ ಒಂದಾಗಿದೆ. ನೀವು ಅವಧಿಯನ್ನು ಬದಲಾಯಿಸಬಹುದು ಮತ್ತು ವರ್ಷಗಳಲ್ಲಿ ನಿಧಿಯು ಹೇಗೆ ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಹಿಸಿದೆ ಎಂಬುದನ್ನು ಪರಿಶೀಲಿಸಬಹುದು. ಅಲ್ಲದೆ, ವಿವಿಧ ನಿಧಿಗಳ CAGR ಅನ್ನು ಹೋಲಿಸುವ ಮೂಲಕ ನೀವು ಯೋಜನೆಗಳನ್ನು ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಬಹುದು. ಸರಿಯಾದ CAGR ಅನ್ನು ನಿರ್ಧರಿಸುವಲ್ಲಿ ಅವಧಿಯು ಬಹಳ ಮುಖ್ಯವಾದ ಪಾತ್ರವನ್ನು ವಹಿಸುತ್ತದೆ.

ಇದನ್ನು ಒಂದು ಉದಾಹರಣೆಯೊಂದಿಗೆ ವಿವರಿಸೋಣ.

ಉದಾಹರಣೆಗೆ, ಹೂಡಿಕೆದಾರ A ಕಳೆದ 1 ವರ್ಷದಲ್ಲಿ 40% CAGR ಉತ್ಪಾದಿಸುವ ನಿರ್ದಿಷ್ಟ ನಿಧಿಯಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಿದರೆ ಮತ್ತು ಹೂಡಿಕೆದಾರರ B ಅದೇ ಅವಧಿಯಲ್ಲಿ 60% CAGR ನೀಡಿದ ನಿಧಿಯನ್ನು ಆರಿಸಿದರೆ, ಅಲ್ಪಾವಧಿಯ ಕಾರ್ಯಕ್ಷಮತೆಯ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ನಿಧಿ B ಸ್ಪಷ್ಟ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿದೆ ಎಂದು ತೋರುತ್ತದೆ.

ಆದಾಗ್ಯೂ, ಈ ನಿಧಿಗಳು ದೀರ್ಘ ಹೂಡಿಕೆಯ ಕ್ಷಿತಿಜದಲ್ಲಿ ಹೇಗೆ ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಹಿಸುತ್ತವೆ ಎಂಬುದನ್ನು ನೋಡೋಣ:

| ನಿಧಿಯ ಹೆಸರು | CAGR (1 ವರ್ಷ) | CAGR (3 ವರ್ಷಗಳು) | CAGR (5 ವರ್ಷಗಳು) | |—————-|- | ನಿಧಿ A | 40% | 20% | 15% | | ನಿಧಿ ಬಿ | 60% | 25% | 10% |

ನೀವು ನೋಡುವಂತೆ, ಫಂಡ್ ಬಿ ಅಲ್ಪಾವಧಿಯಲ್ಲಿ (1-ವರ್ಷದ CAGR) ಉತ್ತಮವಾಗಿ ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಹಿಸುತ್ತದೆಯಾದರೂ, ಫಂಡ್ ಎ ಹೆಚ್ಚು ಸ್ಥಿರ ಮತ್ತು ಉತ್ತಮ ದೀರ್ಘಕಾಲೀನ ಆದಾಯವನ್ನು ನೀಡುತ್ತದೆ (5-ವರ್ಷಗಳ CAGR 15% vs. ಫಂಡ್ ಬಿಗೆ 10%). ಇದು ಮ್ಯೂಚುಯಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳನ್ನು ಅಲ್ಪಾವಧಿಯ ಕಾರ್ಯಕ್ಷಮತೆಯ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ಮಾತ್ರವಲ್ಲದೆ, ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ಹೂಡಿಕೆ ದೃಷ್ಟಿಕೋನದಿಂದ ಮೌಲ್ಯಮಾಪನ ಮಾಡುವ ಪ್ರಾಮುಖ್ಯತೆಯನ್ನು ಪ್ರದರ್ಶಿಸುತ್ತದೆ.

ಮುಖ್ಯ ತೀರ್ಮಾನ: ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ಸಂಪತ್ತು ಸೃಷ್ಟಿಗೆ, ಸ್ಥಿರತೆ ಮತ್ತು ಸುಸ್ಥಿರ ಆದಾಯವು ಹೆಚ್ಚಿನ ಬೆಳವಣಿಗೆಯ ಅಲ್ಪಾವಧಿಯ ಸ್ಫೋಟಗಳನ್ನು ಮೀರಿಸುತ್ತದೆ.

CAGR ಬಳಕೆ

• CAGR ಮೌಲ್ಯಗಳನ್ನು ಬಳಸಿಕೊಂಡು ನಿಮ್ಮ ದೀರ್ಘಕಾಲೀನ ಹಣಕಾಸಿನ ಗುರಿಗಳನ್ನು ಯೋಜಿಸಿ, ನಿಮ್ಮ ಗುರಿಗಳನ್ನು ನೀವು ಯಾವಾಗ ಸಾಧಿಸಲು ಸಾಧ್ಯವಾಗುತ್ತದೆ ಎಂದು ಊಹಿಸಲು ಇದನ್ನು ಬಳಸಬಹುದು.
• ನಿಧಿಯು ಅದರ ಮಾನದಂಡಕ್ಕೆ ಅನುಗುಣವಾಗಿ ಕಾರ್ಯನಿರ್ವಹಿಸುತ್ತದೆಯೇ ಎಂದು ಪರಿಶೀಲಿಸಲು ನೀವು CAGR ಡೇಟಾವನ್ನು ಬಳಸಬಹುದು.
• ನೀವು ಕೆಲವು ನಿರ್ದಿಷ್ಟ ಲಾಭದ ಉದ್ದೇಶಗಳನ್ನು ಹೊಂದಿದ್ದರೆ, ನೀವು ವಿಭಿನ್ನ ಯೋಜನೆಗಳ CAGR ಅನ್ನು ಬಳಸುತ್ತೀರಿ ಮತ್ತು ಉತ್ತಮವಾದದನ್ನು ಆರಿಸಿಕೊಳ್ಳುತ್ತೀರಿ.

ಮ್ಯೂಚುವಲ್ ಫಂಡ್‌ಗಳ ಹೊರತಾಗಿ, ಷೇರುಗಳು ಮತ್ತು ಇತರ ಮಾರುಕಟ್ಟೆ ಸಂಬಂಧಿತ ಸಾಧನಗಳನ್ನು ವಿಶ್ಲೇಷಿಸಲು CAGR ಅನ್ನು ಸಹ ಬಳಸಬಹುದು.