Selected Scheme ISIN:
Selected Scheme Name:
| Date | NAV | Remaining Amount (Rs) | Withdrawal Amount | Unit Price |
|---|
म्यूचुअल फंड में व्यवस्थित निकासी योजना (एसडब्ल्यूपी)
म्यूचुअल फंड में निवेश की जटिलता अब सिर्फ़ इस बात में नहीं दिखती कि फंड कैसे जमा किए जाते हैं, बल्कि यह भी है कि उन्हें कैसे प्रबंधित किया जा सकता है, उन तक कैसे पहुँचा जा सकता है और जमा होने के बाद उनका उपयोग कैसे किया जा सकता है। व्यवस्थित निकासी योजना (SWP) निवेशक को अपने म्यूचुअल फंड निवेश के माध्यम से लगातार काम करने योग्य आय को व्यवस्थित करने के लिए एक स्मार्ट और गतिशील साधन प्रदान करती है, और साथ ही साथ बाजार में किसी भी वास्तविक निवेश को बिकने से बचाती है।
इस विस्तृत मार्गदर्शिका में आगे हम एस.डब्लू.पी. के परिचालन की प्रणाली, एस.डब्लू.पी. के संभावित लाभ, एस.डब्लू.पी. के कर निहितार्थ, एस.डब्लू.पी. का उपयोग किन लोगों को करना चाहिए, इसमें क्या-क्या जाल हैं, तथा एस.डब्लू.पी. से अधिकतम लाभ उठाने के लिए विशेषज्ञों द्वारा अपनाई गई रणनीतियों के बारे में विस्तार से बताएंगे।
फंड्स में SWP क्या है?
व्यवस्थित निकासी योजना (एसडब्ल्यूपी) म्यूचुअल फंड द्वारा दी जाने वाली एक सेवा है जो निवेशक को अपने वर्तमान म्यूचुअल निवेश से नियमित आवधिक समय पर - मासिक, त्रैमासिक या यहां तक कि वार्षिक - पहले से निर्धारित राशि प्राप्त करने में सक्षम बनाती है।
एकमुश्त वितरण या यादृच्छिक लाभांश भुगतान के विपरीत, एसडब्लूपी निवेशकों को नकदी का एक निरंतर प्रवाह प्रदान करेगा। यह सेवानिवृत्त लोगों के बीच विशेष रूप से लोकप्रिय है, हालांकि आय की जगह लेने, उच्च शिक्षा के वित्तपोषण और यहां तक कि करियर ब्रेक के दौरान जीवनशैली को सब्सिडी देने से परे इसके कई उपयोग हैं।
SWP की प्रक्रिया क्या है? (उदाहरण सहित)
मान लीजिए कि आपने म्यूचुअल इक्विटी फंड में 10, 00, 000 रुपये निवेश किए हैं। आप हर महीने 10,000 रुपये बचाने के लिए SWP खोलते हैं। 10,000 (एनएवी पर एकत्रित) राशि की म्यूचुअल फंड यूनिट हर निकासी तिथि पर भुनाई जाएंगी। अगर एनएवी 100 है, तो शेयर 100 यूनिट पर बिकेगा; लेकिन किसी भी 10 यूनिट की कमी यानी 90 पर, लगभग 111 यूनिट बिकेंगे।
मुख्य सुझाव: SWP पूरी पूंजी को अपने हाथ में नहीं रखता। बाजार के रुझान के साथ बैलेंस बढ़ता या घटता रहता है, जिससे आपके पैसे निकालने पर भी पूंजी बढ़ने की संभावना बनी रहती है।
SWP क्यों? महत्वपूर्ण लाभ बताए गए
पूर्वानुमानित और स्थिर नकदी प्रवाह
SWP में आय का एक स्थिर स्रोत होता है और इसलिए यह उन लोगों के लिए उपयुक्त है जिन्हें बिलों को कवर करने के लिए मासिक नकदी के स्रोत की आवश्यकता होती है। लाभांश के विपरीत जो आपके द्वारा किए जा सकने वाले लाभ की मात्रा पर निर्भर करता है और यह घोषणा पर भी निर्भर करता है, SWP आपके नियंत्रण में है।कर दक्षता
म्यूचुअल फंड से की गई निकासी पर कर कुल निकाली गई राशि के बजाय पूंजीगत लाभ पर लगाया जाता है। यह आमतौर पर SWP को सावधि जमा की तुलना में अधिक प्रभावी बनाता है, खासकर जब वे लंबे समय तक रखे जाते हैं।निवेश क्षमता बचाएँ
फंड की पूरी राशि नहीं निकाली जाती है, केवल एक हिस्सा निकाला जाता है और शेष राशि को अपने आप ही खुला छोड़ दिया जाता है। तेजी वाले बाजारों के दौरान, जैसे-जैसे आप बाहर निकलते हैं, आपका निवेश बढ़ता रहता है।लचीला और अनुकूलन योग्य
निकासी की राशि, आवृत्ति और अवधि आपकी पसंद पर निर्भर करती है। किसी भी समय योजना में कटौती या बदलाव करना भी संभव है।
SWP बनाम SIP: दोनों में गलती न करें!
एसआईपी (सिस्टेमेटिक इन्वेस्टमेंट प्लान) का इस्तेमाल नियमित रूप से एक छोटी राशि निवेश करके धन संचय करने में किया जा सकता है। एसडब्ल्यूपी आपको नियमित अंतराल पर संचित धन को निकालने में सहायता करता है।
यहाँ, इस बात पर विचार करें कि SIP आपकी आय पर आधारित योजना होनी चाहिए, और SWP आपकी आय पर आधारित योजना है। वित्तीय नियोजन का बुद्धिमान तरीका दोनों का एक साथ उपयोग करना शामिल है-जब आप कामकाजी लोगों के रूप में पैसा कमाते हैं तो निवेश करें और जब आप सेवानिवृत्त होते हैं तो पैसे निकाल लें।
वास्तविक जीवन में SWP के अनुप्रयोग मामले
सेवानिवृत्ति आय
अधिकांश सेवानिवृत्त लोग सक्रिय आय का विकल्प छोड़ देते हैं। SWP एक ऐसी योजना है जो वेतन का विकल्प प्रदान करती है और हाइब्रिड या डेट म्यूचुअल फंड जैसे निवेश के सुरक्षित मार्ग में नकदी का एक स्थिर साधन सुनिश्चित करती है।शिक्षा वित्तपोषण
एसडब्लूपी माता-पिता या अभिभावकों को एकमुश्त राशि निकालने के अलावा, समय-समय पर स्कूल या कॉलेज की फीस का भुगतान करने की अनुमति देता है।फ्रीलांसर या उद्यमी
एसडब्लूपी उन लोगों को भी आय प्रदान करता है जिनकी आय का पैटर्न अनिश्चित होता है, तथा बुनियादी व्ययों को पूरा करने के लिए आवश्यक न्यूनतम मासिक नकदी प्रवाह में कमी आती है।उच्च आय वाले परिवारों के बीच कर नियोजन
उच्च निवल संपत्ति वाले व्यक्ति, ब्याज-केंद्रित सावधि जमाओं की तुलना में, अधिक कर-कुशल तरीके से आय निकालने के लिए, दीर्घावधिक म्युचुअल फंडों के अपने एसडब्लूपी का उपयोग कर सकते हैं।
भारत में SWP पर कर (2025 तक)
एसडब्लूपी के तहत म्यूचुअल फंड मोचन पर पूंजीगत लाभ कर लगता है:
इक्विटी फ़ंड
वर्ष समाप्त होने में 12 महीने से अधिक समय: 1 लाख से अधिक पर 10% की दर से LTCG प्रति वर्ष
12 महीने से कम समय में स्वीकृत: 15% का एसटीसीजी
ऋण निधि (2023 और उसके बाद से जुड़े परिवर्तन)
सभी लाभों पर उस स्लैब दर पर कर लगाया जाएगा जिस पर व्यक्ति पर कर लगाया जाता है, चाहे उसने उन्हें कितने भी समय तक रखा हो (सूचीकरण लाभों की हानि)
संकेत: एसडब्लूपी टैक्स कम करने के लिए आदर्श है, केवल तभी जब कोई व्यक्ति इक्विटी फंड को एक साल से अधिक समय तक रखता है। समय पर निकासी जैसी अवधारणा भी है ताकि कम टैक्स स्लैब के अंदर या उसके अंतर्गत रहा जा सके।
SWP स्थापित करने की चरण-दर-चरण प्रक्रिया
अपने जोखिम के स्तर के अनुसार एक उपयुक्त फंड चुनें। रूढ़िवादी निवेशक डेट फंड या हाइब्रिड फंड में निवेश कर सकते हैं; आक्रामक दीर्घकालिक योजनाओं के साथ इक्विटी फंड ठीक हैं।
अपनी निकासी आवश्यकताओं का पता लगाएं: मासिक खर्च, कर और मुद्रास्फीति सहित। हर साल 4-5 प्रतिशत की निकासी ज़्यादातर संभव है।
SWP फॉर्म भरें या म्यूचुअल फंड कंपनी की ऑनलाइन सुविधा के माध्यम से आवेदन करें।
फंड के प्रदर्शन पर नज़र रखें और ज़रूरत पड़ने पर निकासी की राशि या आवृत्ति बदलें। वित्तीय उद्देश्यों या बाज़ार की स्थितियों में बदलाव के आधार पर हर साल समीक्षा करें।
SWP के खतरे और बाधाएं
बाजार में अस्थिरता
संकुचन की स्थिति में, निकासी की एक निश्चित राशि को अधिक यूनिटों के मोचन द्वारा पूरा किया जाता है, तथा इससे कोष का उपभोग अधिक दर से हो सकता है।मुद्रास्फीति जोखिम
जब तक आप नियमित अंतराल पर अपने एसडब्लूपी में वृद्धि नहीं करते, जीवन-यापन की कीमतों में वृद्धि आपके वेतन से अधिक हो सकती है।फंड का खराब प्रदर्शन
जब आपके द्वारा चयनित फंड नियमित आधार पर खराब प्रदर्शन करता है तो दीर्घकालिक प्रदर्शन ख़तरे में पड़ सकता है।
शमन रणनीति:
हाइब्रिड फंड में निवेश करें या इस्तेमाल की जाने वाली संपत्ति का प्रकार बदलें। SWP को बचत या वार्षिकी विकल्पों के साथ जोड़ें।
SWP का सर्वोत्तम उपयोग कैसे करें?
एकल निवेश पर निकासी के दबाव को कम करने के लिए विभिन्न फंडों पर अपनी पुनःपूर्ति को व्यवस्थित करें।
अपनी निकासी दर को प्रत्याशित रिटर्न के अनुसार तय करें। मान लें कि आपका फंड 8% वार्षिक रिटर्न दे रहा है, तो आप 4-5% की निकासी करके पैसे बचा सकते हैं।
अपनी निकासी को अपने जीवन के उद्देश्यों के अनुरूप बनाएं, चाहे वह शिक्षा, सेवानिवृत्ति या स्वास्थ्य सेवा से संबंधित हो।
एक आपातकालीन रिजर्व बनाए रखें जिसमें कम से कम 6 महीने के खर्च शामिल हों ताकि आपको SWP पर निर्भर रहने के लिए मजबूर न होना पड़े।
SWP बनाम अन्य आय विकल्पों पर एक तुलनात्मक दृष्टिकोण
| लोगो विशेषता | SWP | सावधि जमा | लाभांश भुगतान | वार्षिकी |
|---|---|---|---|---|
| टिकाऊ आय | हाँ | हाँ | नहीं | हाँ |
| बाजार से जुड़ी वृद्धि | हाँ | नहीं | हाँ | नहीं |
| कर दक्षता | हाँ (जब इसकी योजना बनाई जाती है) | नहीं | नहीं | निर्भर करता है |
| तरलता | उच्च | निम्न (दंड) | मध्यम | बहुत निम्न |
| मुद्रास्फीति संरक्षण | मध्यम | कम | मध्यम | बहुत कम |
बचने योग्य नुकसान और जाल सामान्य गलतियाँ
बाहर की ओर घास काटना बहुत जल्दी
कर समय पर विचार नहीं किया जाता
वार्षिक आधार पर फंड के प्रदर्शन की समीक्षा करने में विफलता
उच्च जोखिम वाले फंड या अस्थिर इक्विटी फंड का SWP लागू करना
मुद्रास्फीति या जीवन में होने वाले परिवर्तनों को ध्यान में न रखना
अंतिम शब्द: क्या SWP आपके लिए उपयुक्त है?
SWP सिर्फ़ एक उत्पाद नहीं है, बल्कि वित्तीय स्वतंत्रता की एक रणनीति है। चाहे अपनी सेवानिवृत्ति की योजना बनानी हो, अनियमित आय को जोड़ना हो या जीवन के उद्देश्यों को प्राप्त करने के लिए नकदी प्रवाह की व्यवस्था करनी हो, SWP के साथ लचीलापन, नियंत्रण और दक्षता है।
हालांकि, किसी भी अन्य निवेश रणनीति की तरह, इसके लिए योजना, नियमित समीक्षा की आवश्यकता होती है, और फंड का उचित चयन महत्वपूर्ण होता है। उचित रूप से लागू किया गया SWP आपके धन के फलों को आय-उत्पादक मशीन में बदलने का एक तरीका है जो आपको अपने धन के विकास पर खर्च करने के अलावा, इसे अपने आनंद पर खर्च करने की अनुमति देगा।
म्यूचुअल फंड SWP के बारे में अक्सर पूछे जाने वाले प्रश्न
प्रश्न 1: क्या मुझे SWP राशि में परिवर्तन करने का विकल्प मिलेगा?
हां, अधिकांश प्लेटफॉर्म नए अनुरोध जारी करने पर राशि और आवृत्ति बदलने की अनुमति देते हैं।
प्रश्न 2: क्या मेरे पास एक ही फंड के एक से अधिक SWP हैं?
हां, एक ही फंड में अलग-अलग उद्देश्य के साथ एक से अधिक SWP चलाना संभव है।
प्रश्न 3: क्या बाजार में गिरावट के समय SWP सुरक्षित है?
यदि आप इक्विटी फंड में निवेश करते हैं, तो मंदी के दौरान रिडेम्प्शन से मूल्य में खतरनाक दर से कमी आ सकती है। रूढ़िवादी फंड में स्विच करना या SWP को रोकना एक अच्छा विचार हो सकता है।
प्रश्न 4: क्या एसडब्लूपी में न्यूनतम राशि होती है?
यह फंड पर निर्भर करता है, लेकिन आमतौर पर शुरुआती राशि 500-1000 रुपये प्रति माह होती है।
प्रश्न 5: क्या एसडब्लूपी का उपयोग एनआरआई द्वारा किया जा सकता है?
हां, एनआरआई को FEMA के तहत रुपया-मूल्यवान परिसंपत्तियों वाले म्यूचुअल फंड में SWP शुरू करने की अनुमति है।
महत्वपूर्ण कथन: निम्नलिखित को एक सूचनात्मक लेख के रूप में पढ़ा जाना चाहिए। व्यक्तिगत सलाह देने के लिए सेबी-पंजीकृत वित्तीय सलाहकार की आवश्यकता होती है।